AI板块遭抛售也无妨亚洲对冲基金仍对科技股有信心

在经历了两年的震荡之后，亚洲地区的对冲基金在2024年迎来了良好开局；截至6月底的六个月，Eurekahedge亚洲对冲基金指数上涨了4.6%。

彭博

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一些亚洲大型对冲基金仍对科技公司保持信心，尽管最近人工智能(AI)股票遭到抛售，削弱了今年以来的良好表现。

Dymon Asia Capital Singapore Pte旗下25亿美元亚洲多重策略投资基金(Asia Multi-strategy Investment Fund)和风和投资旗下36亿美元的基金双双录得两位数涨幅。据一位知情人士透露，CloudAlpha Capital Management旗下Singularity Tech Fund上半年上涨28%。由于信息未公开，知情人士要求匿名。

在经历了两年的震荡之后，亚洲地区的对冲基金在2024年迎来了良好开局。在截至6月底的六个月，Eurekahedge亚洲对冲基金指数上涨了4.6%。

科技板块赢家

风和首席执行官Kwek Hyen Yong称，公司对技术供应链的分析帮助其选出了大赢家，包括韩国内存芯片制造商SK海力士和芯片组设计商ARM Holdings Plc。

随着股价飙升，该公司在6月通过出售持仓套现获利，并成功避免了7月行情的冲击，当时投资者开始削减SK海力士、英伟达和Alphabet等科技公司的头寸。尽管这些股票下跌，但该基金基本上保持持平。

“当前的市场波动类似于1998年互联网相关的回调，那并不意味着互联网增长周期的结束，”Kwek在一封电子邮件中说。“许多AI相关公司的估值现在已经调整到更合理的水平 —— 我们在积极评估机会，并准备在下半年逐步增加风险敞口。”

尽管下跌，但该基金仍然认为AI驱动的科技股有价值。Kwek表示，如果股价还下跌，未来六个月，该基金将增持海力士、三星电子、美光科技等公司股票。

一位知情人士称，CloudAlpha Capital Management的Singularity Tech Fund获得28%的回报率，受益于AI基础设施热潮带动的半导体和硬件股票。亚洲和世界其他地区的投资各占一半。

Rays Capital Partners Ltd.的亚洲科技股绝对回报基金(Asian Technology Absolute Return Fund)上半年跃升42%。一位知情人士称，虽然该基金持有包括英伟达、Arm和Dell Technologies Inc.在内的AI相关股票，但涨幅贡献还来自于为AI服务器提供液体冷却解决方案的台湾供应商股票，这些供应商知名度并不高，例如奇鋐科技和双鸿科技。

知情人士称，Kaizen Asia-Pacific Master Fund也以六个月22%的回报率脱颖而出，主要受韩国和日本半导体及资本品押注提振。

其中一位知情人士说，该基金早年表现出色，但在2023年表现不佳，出现首次年度亏损，部分原因是其投资了丑闻缠身的Dada Nexus Ltd.。京东子公司Dada在1月表示，调查一些包括虚增收入和成本在内的可疑行为。

Rays、CloudAlpha、Panview、Golden Pine、L&R、Yunqi Path、Athos、Polymer和Nine Masts的代表不予置评。Kaizen的代表没有立即回复寻求置评的消息。

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